Liens externes
  • Directories
  • Faculties
  • Libraries
  • Campus maps
  • Sites A to Z
  • My UdeM
    • Mon portail UdeM
    • My email
    • StudiUM
Dessin du pavillon Roger Gaudry/Sketch of Roger Gaudry Building
University Home pageUniversity Home pageUniversity Home page
Papyrus : Institutional Repository
Papyrus
Institutional Repository
Papyrus
    • français
    • English
  • English 
    • français
    • English
  • Login
  • English 
    • français
    • English
  • Login
View Item 
  •   Home
  • Faculté des arts et des sciences
  • FAS - Département de sciences économiques
  • FAS - Département de sciences économiques - Cahiers de recherche
  • View Item
  •   Home
  • Faculté des arts et des sciences
  • FAS - Département de sciences économiques
  • FAS - Département de sciences économiques - Cahiers de recherche
  • View Item
JavaScript is disabled for your browser. Some features of this site may not work without it.

My Account

To submit an item or subscribe to email alerts.
Login
New user?

Browse

All of PapyrusCommunities and CollectionsTitlesIssue DatesAuthorsAdvisorsSubjectsDisciplinesAffiliationTitles indexThis CollectionTitlesIssue DatesAuthorsAdvisorsSubjectsDisciplinesAffiliationTitles index

Statistics

View Usage Statistics
Show metadata
Permalink: http://hdl.handle.net/1866/521

Time Reversibility of Stationary Regular Finite State Markov Chains

Article [Version of Record]
Thumbnail
2004-07.pdf (236.8Kb)
Is part of
Cahier de recherche ; #2004-07
Publisher(s)
Université de Montréal. Département de sciences économiques.
2004
Author(s)
McCausland, William J.
Keywords
  • Finite-state Markov chains
  • Time reversibility
  • Bayesian inference
  • Hidden Markov Models
  • [JEL:C11] Mathematical and Quantitative Methods - Econometric and Statistical Methods: General - Bayesian Analysis
  • [JEL:C13] Mathematical and Quantitative Methods - Econometric and Statistical Methods: General - Estimation
  • [JEL:C22] Mathematical and Quantitative Methods - Econometric Methods: Single Equation Models; Single Variables - Time-Series Models
  • [JEL:E32] Macroeconomics and Monetary Economics - Prices, Business Fluctuations, and Cycles - Business Fluctuations; Cycles
  • [JEL:C11] Mathématiques et méthodes quantitatives - Économétrie et méthodes statistiques; généralités - Analyse bayésienne
  • [JEL:C13] Mathématiques et méthodes quantitatives - Économétrie et méthodes statistiques; généralités - Estimations
  • [JEL:C22] Mathématiques et méthodes quantitatives - Méthodes en économétrie; modèles à équation unique - Modèles de séries chronologiques
  • [JEL:E32] Macroéconomie et économie monétaire - Prix, fluctuations des affaires, inflation et cycles économiques - Fluctuations des affaires, cycles économiques
Abstract(s)
We propose an alternate parameterization of stationary regular finite-state Markov chains, and a decomposition of the parameter into time reversible and time irreversible parts. We demonstrate some useful properties of the decomposition, and propose an index for a certain type of time irreversibility. Two empirical examples illustrate the use of the proposed parameter, decomposition and index. One involves observed states; the other, latent states.
 
Nous proposons une paramétrisation alternative des chaînes markoviennes stationnaires et régulières à états finis, ainsi qu'une décomposition du paramètre en une partie réversible et une partie irréversible. Nous démontrons certaines propriétés utiles de cette décomposition et proposons une mesure pour un type particulier d'irreversibilité temporelle. Deux exemples empiriques illustrent l'utilisation du paramêtre proposé, sa décomposition et la mesure. Le premier traite d'états observables, alors que le second traite d'états latents.
McCAUSLAND, William, «Time Reversibility of Stationary Regular Finite State Markov Chains», Cahier de recherche #2004-07, Département de sciences économiques, Université de Montréal, 2004, 24 pages.
Collections
  • FAS - Département de sciences économiques - Cahiers de recherche [540]

DSpace software [version 5.8 XMLUI], copyright © 2002-2015  DuraSpace
Contact Us | Send Feedback
Certificat SSL / SSL Certificate
les bibliothéques/UdeM
  • Emergency
  • Private life
  • Careers
  • My email
  • StudiUM
  • iTunes U
  • Contact us
  • Facebook
  • YouTube
  • Twitter
  • University RSS
 

 


DSpace software [version 5.8 XMLUI], copyright © 2002-2015  DuraSpace
Contact Us | Send Feedback
Certificat SSL / SSL Certificate
les bibliothéques/UdeM
  • Emergency
  • Private life
  • Careers
  • My email
  • StudiUM
  • iTunes U
  • Contact us
  • Facebook
  • YouTube
  • Twitter
  • University RSS